fini2-【量化金融】Fama French三因子策略深度解析| 量化金融|股票策略|投资理财|金融经济|珐玛

热门回复：

• 老夏-Laoxia:。。。我本科论文就是这个 早两年发我直接来抄作业[藏狐]
• LightZT:量化的主要问题是这个策略的有效性会被市场中同策略的资金平抑，另外资金体量造成的摩擦成本也不可忽视，视频说的每15天做一次因子判断，这个策略的每年换手率应该很高，大资金的话每次买卖的摩擦成本甚至都能在5-10%，每年250交易日我们按50次的总换手仅算1.658%摩擦成本，基本上一年需要127.55%的收益率来抹平这部分摩擦成本，那么5年咱们6001%的部分就是摩擦成本[笑哭][笑哭][笑哭]
• weskerlauc:这个样本是基于沪深300计算的FF3 这里的效应基本上可以归结于A股大size的效应 针对中国市场你加一个Turnover的factor结果会更好 具体可参考Size and value in china 这篇JFE文献 算是A股发的最好的asset pricing的文献👌
• 精锐重装皮揣子:[给心心]扯艺术、实战的大多数都是没学过高数的文科生吧
• 土鳖inhongkong:本科论文做的三因子，金融计量老师说等你硕士可以写个五因子